2023年全球经济增长乏力,公司积极应对内外部的压力,不断努力加强与客户的紧密联系与信任,逐步改变了冠盛GSP在客户心目中的地位,从单一的制造商向综合服务商的角色转变。公司通过提供更多样化的服务,满足客户多样化的需求,加强了与客户的合作关系。同时,公司主营业务在报告期内实现了较为稳健的增长。
公司积极推行三化战略——生产精益化、设备自动化、思维数字化。同时,公司根据产品批量的不同特点,灵活调整生产模式,形成了全自动生产线、部分工序设备小连线、单机作业等多种高效的生产方式,综合生产效率以及灵活性进一步得以提升。
公司秉持着一贯的市场理念:“比客户更了解市场需求”,在市场开拓、产品创新、服务提升等方方面面引领客户共同前行。公司深入研究市场动态,紧密关注客户的需求变化,不断优化产品设计和服务策略,以确保公司的产品和服务始终领先市场的需求和变化。
公司海外仓已正式进入平稳运营,并好的市场较好的反馈。同时,公司成立了专业的仓网优化团队,针对全球现有各仓内的运营以及相互间的协同性进行持续的效率优化。公司确立“供应链全球化”的战略方向,并启动了东南亚供应链中心项目。公司已初步形成多层次、多元化的全球供应链方案布局,可供客户选择。另外,公司在“全球卖”的基础上,以个别海外制造有优势的产品线为切入点,启动了“全球买”的调研,并进行初期尝试,为公司实现“全球买、全球卖”的长远目标奠定基础。
公司实施新的绩效考评机制,并建立了更加完善的人才闭环管理机制,强化了公司目标共有的管理体系。公司持续优化数据管理能力,进一步提升集团的数据质量,保证数据的一致性、完整性和规范性,加深冠盛的数字化应用程度。
根据《上市公司行业分类指引》(2012年修订),公司归属于C36汽车制造业;根据《国民经济行业分类和代码(GB/T4754-2017)》,公司所属行业为汽车零部件及配件制造行业。
汽车零部件行业与汽车工业息息相关,汽车零部件行业即位于汽车制造业的上游,为整车提供配套(整车配套市场),同时又位于汽车制造业的下游,是汽车售后维修市场的重要组成部分(售后市场)。其中,整车配套需求与新车销量、宏观经济趋势相关,相比整车配套市场,后市场规模增速受经济波动的影响更小,售后市场与汽车保有量、车龄更加紧密相关。
随着汽车市场规模扩大和全球化采购迅速增长,我国汽车零部件产业已深度融入全球供应链体系,成为重要的生产和供应基地之一。国家统计局数据显示,2020年,我国汽车零部件制造业营业收入为3.63万亿元,占中国整体汽车制造业的44.5%;汽车零部件制造整体利润总额为2693.16亿元,占中国整体汽车制造业的52.9%。中国海关总署数据显示,2021年1-12月,中国汽车零部件出口总金额约为4884亿元,较2020年增长25%。
近30年来中国、日本、韩国等亚洲国家汽车工业崛起,凭借巨大的市场和较低的成本优势,全球汽车零部件产业大规模往亚太地区转移。中国本土零部件厂商已经具备整车零部件系统、零部件及子系统的产业化能力,已经形成长三角、珠三角、东北、京津冀、中部、西南六大汽车零部件产业集群。
中国厂商已经在全球市场范围具备强大的竞争实力。近几年,由于全球经济增速放缓,市场整合态势明显,行业集中度逐步上升。公司在品牌、产品技术、品质和销售规模、综合服务能力等方面在全球汽车后市场已具有较高的影响力和市场地位。
冠盛股份专业从事汽车底盘系统的研发、生产和销售。主要产品包括等速万向节、传动轴总成、轮毂轴承单元、橡胶减振、转角模块等多个系列,产品远销欧洲、北美洲、南美洲、亚洲、大洋洲和非洲六大洲,营销网络覆盖海外120多个国家和地区。各产品线型号可适配全球大多数车型,是国内少数能够满足客户多产品、多型号、小批量,“一站式”采购需求的汽车零部件综合服务商。通过多年努力,公司产品在品牌、产品技术、品质和销售规模等方面在全球汽车后市场已具有较高的影响力和市场地位。报告期内,主营业务未发生重大变化。
万向节即万向接头,是实现变角度动力传递的机件。等速万向节是将轴间有夹角或相互位置有变化的两转轴连接起来的零部件,并使两轴以平均角速度比等于1的相同角速度传递动力,它可以克服普通十字轴式万向节存在的不等速性问题,安装于变速箱输出端和轮毂输入端。广泛运用于前置前驱和前置后驱的乘用轿车之中。
传动轴总成是两个万向节直接连接的用来传递扭矩和旋转运动的总成。它是一个高转速、少支承的旋转体。对前置引擎后轮驱动的车来说是把变速器的转动传到主减速器的轴,可以由多节组成,节与节之间可以由万向节连接。
汽车轮毂轴承单元是连接汽车悬挂机构和车轮及制动器的传动部分;主要作用是在整车中起到支承、传递动力和准确导向等功能。它既能承受轴向载荷又能承受径向载荷,是一个非常重要的零部件。
橡胶减震系列,是一类重要的减震元件,在汽车上被广泛应用于多个系统,包括发动机系统,车身及悬件系统,转向系统等,用于隔离震动和吸收冲击,为汽车在行驶过程中提供良好的减震、隔音和缓冲效果,确保在轴向,横向及回转方向均具有隔离振动的性能。
转角模块是支持汽车轮端运行的底盘模块,具有主动安全,降低噪音,提升驾驶舒适性,让驾乘体验得到全面提升。转角模块包含了悬架转向、减振器等部件。转角模块包含了转向、悬挂、减振等部件。
公司原材料主要为毛坯件、钢材、各类配件等,主要供应商是提供毛坯的锻造企业。公司采购部会根据往年销售业绩制定包括母公司和子公司在内的原材料年度采购预算,并根据所需原材料的质量、价格、供应商供应能力、运输情况和实际订单情况等因素筛选符合条件的供应商,对于常年合作的供应商,公司通常会与其签订年度采购框架协议;对于其他供应商,公司则按照实际需求情况订立采购合同。
对于采购货款的结算,公司主要采用“先货后款”的支付方式,结算账期按相关合同来执行。采购货物的运费一般由供应商承担。
公司主要采取“订单式”生产模式,根据客户的框架销售协议、实际订单等组织生产。客户小批量、多批次的采购特点以及订单普遍具有的产品型号繁杂、不同客户之间的订单以及同一客户的不同批次订单之间差异性较大的“个性化”特征,对公司的生产组织和流程优化能力提出了很高的要求。公司对生产线进行了柔性化改造,可根据不同订单或同一订单不同产品型号的交货要求组织生产。
近年来公司为了渠道下沉,实现海外本土化快速配送,缩短与终端用户的距离,降低中间费用,缩短交付周期。公司在德国、美国两地设立子公司。因此,公司针对部分主流车型的零部件进行提前生产备货并运往海外。
汽车零部件市场按使用对象分类,可将汽车零部件市场分为OEM整车配套市场和AM市场(汽车后市场)。针对OEM市场,公司主要采用直销模式进行销售。针对AM市场,主要采用的销售模式为经销模式。经销模式可进一步细分为ODM(贴牌)和OBM(自有品牌)。随着公司销售规模不断扩大,渠道覆盖面越来越广,全球消费者对“GSP”品牌认可度越来越高,报告期内,公司自有品牌占经销收入的44.72%。
公司在制造方面的优势有:产品型号齐全、新型号开发及时、产品数据管理能力强、柔性生产能力强、产品质量稳定。
公司主要产品已经对全球大多数车型实现基本覆盖,包括日韩车系,欧洲车系,美国车系及中国自主品牌。
公司是国内少数能够满足客户一站式采购需求的汽车零部件综合服务商,能够有效降低客户产品检测、技术沟通和谈判时间等采购成本。公司设置有专门的产品管理部门,能根据客户需求、主机厂新车型投放情况,快速开发及投放新型号,对各产品型号进行有效管理。
公司充分利用行业内数据平台,为较早加入欧洲数据平台TecAiance的中国企业。公司定期更新目录及发布新产品快报,并建立了同客户互动的产品数据系统,做到了产品信息的快速投放,并同客户需求形成互动。
公司具备较强的多品种小批量的柔性生产能力,较低的起订量,能够有效降低客户采购门槛,降低客户库存,提高客户粘性、客户满意度和经营效率。
良好的人才团队作为公司的软实力,为海外客户的开拓和维护提供充分保障。公司主要销售团队成员均在公司从事销售工作5年以上,平均达到10年以上的销售工作经验。
同时,公司在美国、墨西哥、德国等多个国家地区拥有多支本土运营团队,团队成员均来自当地全球知名汽车零部件企业。由于本土运营团队具备多种语言能力,同时熟悉当地商业文化,深度了解当地客户需求,与客户能够无时差地及时进行良好的沟通。另外,海外运营团队经过多年磨合、交流,与国内总部已经建立了较为完善、高效的沟通协作机制,员工对公司文化也具有较高的认同。
与此同时,公司陆续在中国宁波、北美洲、拉丁美洲、欧洲设有多个形态的仓储基础设施。不但为客户提供了多样化的产品选择,也为客户提供了更为人性化的供应链方案,进一步提升客户满意度的同时,逐步提升公司的品牌知名度以及影响力。
优质的综合服务能力,为公司带来各区优质的客户群体。公司客户群体分布于六大洲120多个国家和地区,营销网络实现了全球覆盖,是世界诸多大型汽车零部件销售公司的长期合作伙伴。汽车底盘系统对产品质量的稳定性要求非常高,客户一般不会轻易切换供应商,因此客户忠诚度较高。
报告期内,在地缘矛盾频发等多重国际背景下,均衡的全球业务分布,极大地降低了公司风险,增加了收入的多元性以及可持续性。
汽车零部件企业大都依托产业群聚集地而建,从而离目标市场和原材料生产厂商更近,能够更快地响应市场需求变化。公司地处浙江省,属于国家规划的长江三角洲区域范围。浙江是我国最主要的汽车零配件生产基地之一,上下游配套体系完善。根据国务院印发的《长江三角洲区域一体化发展规划》,将进一步发展三角洲区域的陆路、水路和航空交通,在信息获取和物流货运方面更加便利。同时,将围绕汽车领域,强化区域产业协同,推动产业与创新深度融合,这将有利于产业在三角洲区域的发展。
另外,公司在德国、美国、墨西哥均建立了子公司,有利于深度开发市场并为客户提供更加快捷、有效的服务。
公司一直专注于汽车底盘系统的研发、生产与销售,公司管理层及核心骨干从业经历较长,在公司工作年限较长,积累了丰富的管理及生产经营经验。公司管理层和核心骨干大都直接持有公司的股权,公司的发展与管理层及业务骨干的利益直接相关,为公司的长远发展奠定了坚实的基础。
报告期内,公司实现营业收入31.80亿元,比上年同期增长8.12%;实现归母净利润2.84亿元,同比增长19.48%,扣非后归母净利润同比增长20.02%,主要业绩指标和财务指标实现大幅提升。为实现公司业绩持续快速增长,公司在2023年度继续充实资产实力,年末资产总额达到43.86亿元,较上年末增长39.74%;年末归母净资产达到19.70亿元,较上年末增长15.72%。
2023年,汽车零部件行业面临着多重挑战和变革。全球经济增长乏力、供应链瓶颈和技术革新推动了行业格局的调整。行业内竞争加剧,市场集中度逐步提高。智能化、电动化和轻量化成为主要技术趋势,推动零部件产品的升级换代,包括电动汽车相关零部件、智能驾驶系统等领域持续受到关注。同时,可再生能源和环保要求的增强促进了可持续发展型零部件的需求,行业正逐步向绿色、智能和可持续方向迈进。
就供应端而言,中国的汽车产业供应链优势已日渐凸显,在世界舞台越发重要,但国内大部分的工厂单体规模普遍不大,对海外市场需求理解有待提,大部分企业迫切希望从规模、运营管理、业务拓展等多方面得到成长。
对于市场。